外汇交易基础知识

外汇交易基础知识

学习啦在线学习网 　　国际货币基金组织对外汇的官方解释是:外汇是货币行政当局(中央银行、货币机构、外汇平准基金和财政部)以银行存款、财政部库券、长短期政府证券等形式所保有的在国际收支逆差时可以使用的债权。包括:外国货币、外币存款、外币有价证券(政府公债、国库券、公司债券、股票等)、外币支付凭证(票据、银行存款凭证、邮政储蓄凭证等)。下面学习啦小编为大家整理了相关外汇交易基础知识，希望大家喜欢。

　　外汇交易基础知识(扫盲篇)

　　主要货币符号：

　　人民币 RMB 美元 USD 日元 JPY 欧元 EUR 英镑 GBP 瑞士法郎 CHF

学习啦在线学习网 　　加拿大元 CAD 澳大利亚元 AUD 港币 HKD 新西兰元 NZD 俄罗斯卢布 SUR

学习啦在线学习网 　　新加坡元 SGD 韩国元 KRW 泰铢 THB

　　每种货币都用一个唯一的3个字母组成的国际标准组织(ISO)代码标志，例如GBP代表英镑，USD代表美元。货币对由两个ISO代码加一分隔符表示，例如GBP/USD，其中第一个代码代表“基本货币”，另一个则是“报价货币”，也经常被称为点子货币(pipcurrency)。

　　主要货币对：所有与美元兑换的货币对称为“主要货币对”。

学习啦在线学习网 　　四种主要货币对是：

　　EUR/USD即欧元/美元

学习啦在线学习网 　　GBP/USD即英镑/美元(通常也称作“cable”)

学习啦在线学习网 　　USD/JPY即美元/日元

　　USD/CHF即美元/瑞郎

　　交易汇率：汇率简而言之是以一种货币为另一种货币标价。

　　例如GBP/USD = 1.5545表示一个单位的英镑(基本货币)可以兑换1.5545美元(二级货币)。交易者买卖的是基本货币，初学者经常会弄混这一基本概念。

　　汇率通常以四位小数表示，只有日元以两位小数表示。四位小数中的前两位是“大数”，而第三和第四位合称“点”。例如在GBP/USD = 1.5545中，大数为1.55而第三和第四位小数45代表点。

　　点差(差价)：与其它金融商品一样，外汇交易中有买入价(卖方要价)和卖出价(买方出价)。买入价和卖出价之间的差额就称之为“点差(差价)”。

　　差价有特定形式来表示，例如GBP/USD = 1.5545/1.5550就意味着1GBP的买方出价是1.5545 USD，而卖方要价为1.5550 USD。当中的点差(差价)为5个点。

　　交叉汇率：非美元的货币对称作“交叉盘”。我们可以从上述主要货币对中得出英镑、欧元、日元和瑞郎的交叉汇率。所有货币间的汇率变化必须协调一致，否则就可能出现“往返交易和零风险获利。

学习啦在线学习网 　　外汇交易买卖：每次买入基本货币就意味着相应地卖出二级货币。同样，卖出基本货币意味着同时买入二级货币。

学习啦在线学习网 　　例如，GBP/USD = 1.5545/1.5550当交易者卖出1 GBP，他同时就买入了1.5545 USD。同样，当交易者买入1 GBP，他同时卖出了1.5550 USD。

学习啦在线学习网 　　要解释这种等价关系，我们可以通过转化GBP/USD汇率，并相应地调换买方出价和卖方要价来得出USD/GBP汇率。

学习啦在线学习网 　　USD/GBP = (1/1.5550) 买方出价 ; (1/1.5545) 卖方要价 = 0.6431/0.6433,

学习啦在线学习网 　　这意味着1USD的买方出价是0.6431 GBP(或 64.31点)

　　而1USD的卖方要价是0.6433 GBP (或 64.33点)。请注意这时美元变成了基本货币，差价为2点6

学习啦在线学习网 　　交易单位-lots(手)：每次外汇交易是以一种货币兑换另一种货币。外汇保证金投资者的基本交易单位称作“lot”，由10万单位基本货币组成(但一些经纪人可以安排做到以迷你lot交易,以10,000元为交易基本单位)。

　　标准手 100,000美元 10万美元

　　迷你手 10,000美元 1万美元

　　微型手 1,000美元 1千美元

学习啦在线学习网 　　保证金通知：你的头寸价值会不断被评估，如果保证金帐户上的钱低于支持你的开放头寸所需的最低值，你可能就会被要求向帐户上加钱。这就是所谓的“保证金通知”。如果你交易的币种不是经纪人所接受的币种，你必须将你的盈亏转化成可接受的币种。例如假设你交易的是USD/JPY，你的盈亏将以日元标志。如你的经纪人的本币是美元，那么你的盈亏将根据相关的USD/JPY汇率转化为美元。

　　做空与做多：当你买入一种货币时，你就是对该货币“做多”。多仓是以卖方要价建立的。这样如果你在报盘为1.5847/52时买入一单GBP/USD，那么你将以1英镑兑1.5852美元买入10万英镑。

　　当你卖出一种货币时，你就是对该货币“做空”。空仓是以买方出价建立的，在我们的例子中即1英镑兑1.5847美元。因为货币交易的对称性，你在对一种货币做多的同时即对另一种货币做空。例如，你用10万英镑换美元，你就是对英镑做空而对美元做多。

　　风险控制：外汇交易存在风险，正如我们已看到的，保证金交易可以极大地放大利润率或亏损率。外汇交易需要时刻警惕，交易者需要牺牲休息或休闲娱乐时间。

　　以当前汇率立即执行的指令称作市价单。但交易者可以在一些预定价位设置一些自动指令，从而控制亏损并巩固战果。

　　止损单(STOP)：这是一种当买方出价或卖方要价抵达预定价位时自动清仓的指令。

　　如果你持有多仓，可以在当前汇率下方设立止损单。一旦市价跌破止损触发价位，该指令将被激活，你的多仓会被自动关闭.

　　如果你持有空仓，那你可以在当前价位上方设置止损单，一旦卖方要价升抵触发价位，该指令将被激活。“追踪止损”是在进入获利阶段时设置的指令。该策略有利于锁定利润。在仓位变得越来越有利可图时，通过提高止损触发价位，交易者可以保证在市场反转向下时仍可实现大部分帐面收益。

学习啦在线学习网 　　止损单存在的问题是，在起伏不定的市场中，汇率可能会突破止损触发价位，从而使得止损指令不可能在精确的止损位执行。

　　获利指令(TPO): 与止损单相对(也就是限制收益)。TPO意味着一旦当前汇率越过设定极限，仓位将被关闭。对于空仓而言，TPO指令将设在当前汇率下方，多仓则反之。

学习啦在线学习网 　　限价单：在当前汇率越过一些预定的极限价位时将激活的买入或卖出指令。当汇率跌破一个预定的极限价位时，交易者可能会设置“买入”限价单。反之，当汇率高于一个预定极限价位时，交易者可能会设置“卖出”限价单。

　　限价单(Limit)可以是在一个特定时期内(比如一天或一个月)有效，或者“取消前有效”(GTC)。当日有效限价单在交易日剩下的时间内有效，除非在交易日结束之前被执行。GTC限价单则维持有效至成交，除非帐户持有人发出指令取消订单。

学习啦在线学习网 　　一指令有效则另一指令取消(OCO): 这是一种在价差两端设立的止损单和限价单组合(或两个限价单)。当一个指令被触发时，另一个指令被终止。

　　对多仓而言，止损单会设在市场价差的下方，而限价卖出指令会设在市场价差的上方。如果基本货币汇率突破限价单极限，则仓位会自动卖出，这时不再需要止损单了，所以止损单会被取消。反之，如果汇率跌至止损单触发价位，那么仓位会关闭，这时便不需要限价单了。

学习啦在线学习网 　　对空仓而言，止损单会设在市场价差的上方，而限价单会设在市场价差的下方。如果汇率升至止损触发价位，那么仓位会被关闭，限价单则被取消。如果汇率跌至限价单触发价位，那么限价指令就被激活，空仓被回购平仓，止损单则被取消。

　　外汇交易基础知识

　　什么是外汇

　　如果你曾经到另一个国家旅行，通常你必须找到机场货币兑换亭，然后兑换该国货币。

学习啦在线学习网 　　你去到柜台，看到屏幕上显示着不同的外币汇率。 你会发现一美元竟然值一百日元，你会想：“哇!我有十美元，我会成为个有钱人!”

学习啦在线学习网 　　当你换另一种货币时，你基本上已经参与了外汇市场的交易! 例如你是一个访问日本的美国人，你卖出美元换日元的时候就已经参与了外汇交易。

学习啦在线学习网 　　当你准备回家之前，你在货币兑换亭停下，想把没有用完的日元换回来时，(东京的消费是很昂贵的，如果你还剩了钱这是非常不可思议的)，你会发现兑换率已经改变了。 汇率的改变是使你能够在外汇市场交易中赚钱的一些变化。

　　外汇交易市场，通常称之为“外汇市场”，或者简称为“FX”，它是世界上最大的金融交易市场。 比起每天成交量只有740亿美元的纽约证券市场，外汇市场以每天5万亿美元的交易额占有绝对优势。 我们的外汇市场是非常强大的!

　　外汇交易什么

　　其实很简单，就是交易“金钱”。

　　因为你不是购买东西本身，所以这种交易会混淆人们对于交易的认识。

　　把购买货币当做是购买某一特定国家的股份，这有点像购买一个公司的股票一样。货币的价格直接反映市场对于一国当前以及未来经济状况的判断。

　　当你买入日元的时候，也就是说你为日本经济投资了“一股”。你是在打赌日本经济会表现良好，甚至会随着时间的推移变得更好。 一旦你把那些“股份”卖给市场，你的希望是从中有所获利。

　　一般来说，一国货币和其他国家货币的汇率，所反映的是该国和其他国家经济状况的比较情况。

　　什么是外汇保证金交易

学习啦在线学习网 　　所谓外汇保证金交易(又叫炒外汇)，是指通过与(指定投资)银行签约，开立信托投资帐户，存入一笔资金(保证金)做为担保，由(投资)银行(或经纪行)设定信用操作额度(即20-500倍的杠杆效应)。投资者可在额度内自由买卖同等价值的即期外汇，操作所造成之损益，自动从上述投资账户内扣除或存入。让小额投资者可以利用较小的资金，获得较大的交易额度，和全球资本一样享有运用外汇交易作为规避风险之用，并在汇率变动中创造利润机会。综合的说，炒外汇就是一个投资行为。

　　若保证金融资比例为100倍，即最低的保证金要求是1%，投资者只要1000美元就可以进行高达100,000美元的交易，充分利用了以小搏大的杠杆效用。除了资金放大之外，外汇保证金投资另一项最吸引人的特色，是可以双向操作，您可以在货币上升时买入获利做多头，也可以在货币下跌时卖出获利做空头，从而不必受到所谓的熊市中无法赚钱的限制，提供了更大的盈利空间和机会。随着国际间的贸易接触日趋频繁，以及全球金融市场之整合，外汇市场实际上已成为全球最大的金融交易市场，在资金跨国性的流动程序中扮演着关键性的角色。因其连贯全球五大洲，24小时不停的交易型态，公平透明的市场行为，及顺畅的流动性，T+ 0的清算制度，早已成为2013年以来热门的投资理财工具以及厂商因应对汇率变化规避风险之最佳通道。然而汇率如以全额交易，波动幅度不大，平均每日振幅0.7-1.5%，投资报酬较小，故一般外汇交易金额很大，而非多数小额投资人所能运用。而外汇保证金制度以杠杆原理使外汇市场日趋活络成交量剧增。无论做为企业的资本投资还是个人理财的多元化，都不视为一种全新的理念。保证金交易就是投资者以银行、造市商或经纪商提供的融资来进行外汇交易。一般的融资比例都在20倍以上，即投资者的资金可以放大20倍来进行交易。融资的比例越大客户需要付出的资金也越少，例如交易商提供的保证金融资比例是400倍，即最低的保证金要求是0.25%，投资者只要25美元就可以进行高达10,000美元的交易，充分利用了以小搏大的杠杆效用。

　　一些常用术语的定义

　　杠杆

　　在外汇市场中，外汇代理商可以为客户提供杠杆服务;这样，投资者比以往对于汇率波动拥有更多的优势。举例如果一个代理商提供1:500的杠杆服务，那么交易员和客户的购买力就被放大了500倍。

　　技术分析

学习啦在线学习网 　　技术分析让交易者用来试图预测市场发展方向。技术分析常见的组件就是用来记录市场活动的图表。

　　基本分析

　　基本分析指的是政治及经济大事会影响市场健康并影响未来发展方向。

　　看跌前景

学习啦在线学习网 　　看跌前景的定义是，当一个交易员和客户接收经济的负面前景，预测市场会下滑以及某些资产价格会降低。

　　看涨前景

学习啦在线学习网 　　看涨前景的定义是，当一个交易员和客户接收经济的正面前景，预测市场会上升以及某些资产价格会增加。

　　短仓

　　这个代表交易员和客户对仓位的预测是资产的价值将降低。他们卖出该资产希望他们未来可以以更低廉的价格买进。

　　长仓

　　这个代表交易员和客户对仓位的预测是资产的价值将增长。他们购买该资产希望他们未来可以卖出更高的价格。

　　点差

　　点差是一项资产买入价和卖出价之间的差异。

　　买价

学习啦在线学习网 　　这是投资者准备出售资产的价格。

　　卖价

　　这是投资者准备购买资产的价格。

　　外汇市场

学习啦在线学习网 　　是指从事外汇买卖的交易场所，或者说是各种不同货币相互之间进行交换的场所。